1. Держави-члени приймають закони, підзаконні та адміністративні акти, необхідні для виконання цієї Директиви, не пізніше 1 січня 1994 року. Вони негайно сповіщають про це Комісію. Коли держави-члени приймають такі положення, останні повинні містити посилання на цю Директиву чи супроводжуватися таким посиланням у разі їх офіційної публікації. Методи, за якими робиться таке посилання, встановлюються державами-членами.
2. Держави-члени можуть передбачити, що положення, зазначені в частині 1, починають застосовуватимуться до річної звітності і консолідованих звітів за фінансові роки, що починаються з 1 січня 1995 року чи протягом 1995 календарного року.
3. Держави-члени передають Комісії тексти основних положень національного законодавства, які вони приймають у сфері, що регулюється цією Директивою.